Ⅰ. 자산부채종합관리(ALM)
1. 자산관리시대
제2차 세계대전 이후부터 1960년대 초까지의 은행 자금관리 방식을 시대적으로 자산관리(Asset Management)시대라고 한다. 이 당시 미국정부는 2차 세계대전의 전비를 조달하기 위해 막대한 국채를 발행하는 한편 투자촉진을 위해 저금리정책을 실시하였다. 이
. 따라서 국내은행들의 위험관리 수준은 현재로서는 크게 우려할 정도는 아니나 OECD 가입 등에 따라 앞으로 금융자유화 및 개방화가 더욱 가속화될 것이므로 미래의 불확실성에 대비한다는 측면에서 가급적 빠른 시일내에 위험관리 시스템의 고도화 방안을 강구하는 것이 좋을 것으로 생각된다.
Ⅰ. 서론
REITs의 관리는 크게 자기관리와 외부관리의 두 가지 형태로 분류된다. 자기관리는 REIT가 자체적으로 자기경영(self-administered)과 자산관리(self-managed)를 하는 것을 말하고, 외부관리는 자문회사(advisor)가 계약에 의하여 REIT 외부에서 REIT의 경영(externally-advised)과 자산운용(externally-managed)을 맡는
Ⅰ. 브랜드자산관리
1. 브랜드가 어떻게 주주 가치를 창출하는가
브랜드 파워는 가격 경쟁에 대한 대안이 될 수 있다. 이러한 논리는 자동차든, 씨어리얼이든, 컴퓨터든, 또는 컨설팅이든 모든 상품에 적용될 수 있다. 신규 시장 진입이나 공급 초과인 경우 가격 인하 압력이 존재한다. 3∼4개의 브랜
관리(금융자산리스크관리)의 종류
1. 시장위험
-관련된 포지션의 청산 또는 헷지 이전에 시장가격의 예상치 못한 변동으로 말미암아 은행의 Trading position및 Treasury Portfolio에 나타나는 갑작스런 가치손실 가능성을 의미
-포트폴리오 보유기간(1일부터 10일) 동안 일정한 확률하에서 정상적인 시장조
관리기능과 종합조정기능을 부여하기 위해서는 일차적으로 ALM팀이 종합기획부내의 중추적 조직으로 자리 잡아야 한다. 외국의 경우 ALM팀이 전문화되고 상부로부터 권한을 부여받을 경우 파생상품을 이용한 신상품 개발, 시장금리의 움직임에 따른 예대상품의 가격설정 기능까지 수행하고 있다.
또한
Ⅰ. 서론
국내은행들이 최근에 도입하고 있는 위험관리시스템은 주로 고객의 신용위험 측정 및 신용프리미엄 산정을 위한 시스템과 시장위험의 측정을 위한 시스템으로 구분되며, 수익관리시스템으로는 내부금리 및 원가계산시스템을 들 수 있다. 그러나 대부분의 경우 이러한 시스템들은 도입의
관리기술을 개발하고 각 영업부문의 위험을 감시하는 등의 업무를 전담하는 팀을 임원직할하에 독립적으로 운영하는 은행이 거의 없는 상태이다. 분석기법에 있어서도 은행자산 및 부채의 시장가치변화를 감안하는 듀레이션 분석은 시도단계에 있으며 대부분의 은행들이 전통적인 갭 분석에 크게 의
Ⅰ. 부채비용
1. 정보비용적 측면에서의 연구
Campbell and Kracaw(1980)는 만약 정보생산에 있어 規模의 經濟가 존재하고 정보가 시간의 흐름에 따라 축적이 되며 쉽게 이전되지 않는 상황하에서 은행과의 관계는 조달비용을 떨어뜨리고 자금의 가용성을 늘릴 수 있다는 주장을 하고 있다. 또한 Petersen and
대한 예측력 향상
▶ 정확한 자회사의 부채와 자산관리
▶ 자회사 자금거래 관리시간 최소화 가능
▶ 유동성 ․ 환위험관리에 필요한 정보획득
④ 상계의 단점
▶ 상계기간까지 수입과 지출 지체
▶ 실제거래 표시통화와 상계기준통화가 다를 수 있음
▶ 소재국 정부의 외환 통제 가능